Главная    Интернет-библиотека    Менеджмент    Управление предприятием    Влияние МСФО на систему стратегического учета и анализа предприятия

Влияние МСФО на систему стратегического учета и анализа предприятия

Влияние МСФО на систему стратегического учета и анализа предприятия

Опубликовано в журнале "Менеджмент в России и за рубежом" №3 год - 2006

Савенков Д.Л.

Постоянно меняющиеся рыночные условия в современном мире оказывают сильное давление на экономические субъекты, уменьшая допустимое время принятия решений и ответной реакции на изменения внешней среды. В результате экономические системы, основанные на принципах свободной конкуренции и самостоятельности отдельных хозяйствующих субъектов, остро нуждаются в достоверных и надежных источниках информации для принятия своевременных управленческих, инвестиционных, финансовых решений. В настоящее время основным источником такой информации является финансовая отчетность.

С точки зрения инвестиций рыночная цена капитала определяется двумя основными факторами: перспективной отдачей и рисками. Некоторые виды рисков характерны для деятельности самих хозяйствующих субъектов. Снижение таких рисков в стратегическом плане возможно только в случае представления хозяйствующими субъектами сопоставимой и надежной информации. Однако достаточно часто системы корпоративных отчетов не только не снимают информационную недостаточность, но и создают новые виды рисков, которые вызваны непрозрачностью деятельности компании для заинтересованных пользователей.

Корпоративные информационные системы в ряде случаев не обеспечивают достаточного массива достоверной и содержательной информации по ключевым финансовым и нефинансовым показателям деятельности, что порождает качественный пробел в анализе как текущего состояния хозяйствующего субъекта, так и стратегии его развития. Многие из современных ключевых факторов успеха в стратегии предприятия нелегко измерить в рамках существующей системы анализа.

Можно выделить две существенные проблемы корпоративной отчетности: недостаток долгосрочных показателей, которые и инвесторы, и сами компании единодушно считают важными, и, соответственно, недостаток методов стратегического анализа и принятия решений как внутренними, так и внешними пользователями данной отчетности.

Таким образом, актуально стремление профессиональных организаций создать систему отчетности о финансово-хозяйственном положении, результатах деятельности экономических субъектов, которая удовлетворяла бы интересам как предприятий, составляющих финансовую отчетность, так и пользователей. Такая система должна быть более профессиональной, проработан­ной и более соответствующей поставленным задачам, чем любая национальная система. Очевидно, что она не может быть создана с нуля. Что же может стать базисом для совершенствования корпоративной отчетности? Одним из наиболее приемлемых вариантов является система Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО). Цель, для выполнения которой созданы МСФО (обеспечение информацией, необходимой в процессе принятия экономических решений), соответствует современным потребностям экономического сообщества.

Недостаточность и несопоставимость информации, приводимой в отчетности, составляемой по национальным стандартам отдельных стран, обусловлены как качественными недостатками самих стандартов, так и расхождениями под влиянием социально-экономических и правовых факторов. Кроме того, государства при установлении специфических требований вынуждены учитывать потребности различных пользователей финансовой отчетности. Финансовая отчетность, представленная в соответствии с МСФО, составляется с использованием единых концептуальных принципов, предусматривающих единые критерии оценки, а также раскрытие достоверной и полной информации. Концептуальные принципы направлены на получение прозрачной картины экономических показателей, характеризующих хозяйственные операции и их результаты.

МСФО эффективным образом обеспечивают международную гармонизацию путем устранения различий в стандартах по бухгалтерскому учету, порядке составления и представления финансовой отчетности. Таким образом, обеспечивается единообразие и сопоставимость информации о хозяйственной деятельности, что способствует пониманию и доверию со стороны потенциальных пользователей в процессе оценки риска. Кроме того, использование МСФО позволяет инвесторам, функционирующим на крупнейших рынках капитала, получать финансовую информацию именно на том «языке», который является для них наиболее приемлемым и привычным.

В условиях, когда российские инвесторы либо не обладают достаточными средствами, либо предпочитают другие направления инвестирования, основным источником капитала становятся международные рынки. Доступ к международным финансовым рынкам помимо собственно инвестиций одновременно дает хозяйствующим субъектам дополнительные преимущества:
— доступ к квалифицированному сообществу инвесторов, которые могут оценить предприятие выше, чем на местном рынке;
— повышение престижа организации в результате выхода на международный уровень;
— доступ к дополнительному капиталу: после того, как было успешно проведено предложение ценных бумаг, в случае успешной работы компании и благоприятной котировки ее акций привлечь дополнительный капитал будет легче.

Инвестиционные фонды, национальные и международные биржи и другие финансовые институты способствовали превращению фондового рынка в сложный и разносторонний механизм, реакция которого на неожиданную информацию может быть очень быстрой и крайне неблагоприятной. Поэтому все чаще участники фондового рынка призывают отойти от краткосрочных финансовых показателей и перейти к стратегической информации, позволяющей оценить перспективы компании.

Представление отчетности по международным стандартам является первым качественным шагом, показывающим, что компания готова информировать деловой мир о своей деятельности и ее результатах, а также о стратегических рисках долгосрочного развития.

Появление предприятий с иностранными инвестициями в различных сферах экономической деятельности, начиная с реального производства и заканчивая банковскими организациями, также ускорило внедрение МСФО в России. Материнские компании предъявляют достаточно обширные требования к достоверности и надежности финансовой отчетности своих зарубежных подразделений. С учетом российских экономических условий, основной характеристикой которых является нестабильность, такие требования становятся еще более жесткими. Для получения необходимой информации материнским компаниям недостаточно трансформации российской отчетности в отчетность по МСФО. Поэтому создаются специальные департаменты, которые занимаются параллельным ведением бухгалтерского учета и составлением финансовой отчетности. Понимание задач отчетности в таких компаниях кардинально отличается от традиционного российского подхода, ориентированного на интересы контролирующих органов. В ходе составления отчетов созываются воедино финансовое планирование, бюджетирование, финансовый и управленческий анализ с ориентацией на стратегическую составляющую.

МСФО совмещают в себе четкую экономическую логику и обобщение  современной мировой практики. Данная система обладает следующими характеристиками, которые позволяют трактовать ее как основу для принятия стратегических решений.

Абсолютным приоритетом при составлении финансовой отчетности является обеспечение пользователей информацией для принятия решений. Любая финансовая отчетность предоставляет некоторые данные в стоимостном выражении. Однако для понимания квалифицированным пользователем реального положения хозяйствующего субъекта и построения прогнозов таких цифр недостаточно.

Для проведения результативного анализа необходимо обеспечить сопоставимость информации, предоставить базу для сравнения. МСФО за счет последовательного применения учетных принципов дают возможность оценки деятельности и изменений положения хозяйствующего субъекта во времени. МСФО позволяют пользователям анализировать последствия принятия решений и в определенной степени делать обоснованные прогнозы на будущие периоды.

Другим важнейшим аспектом аналитичности в МСФО является возможность сопоставления финансовой информации различных хозяйствующих субъектов, что и представляет основной интерес для инвестора. Единообразие и универсальность позволяют оценивать каждый из хозяйствующих субъектов как элемент экономической системы (как национального, так и международного уровня).

Организация, подготовившая финансовую отчетность, заинтересована в предоставлении максимально информативных показателей, комплексный анализ которых дает возможность с достаточной точностью определить перспективы вложения капитала и реализацию других целей, интересующих пользователей. МСФО направлены на получение и раскрытие таких показателей.

Отчетность включает в себя не только таблицы данных, но и описания фактов, существенных для пользователей этой отчетности. МСФО предъявляют обширные требования к представлению информации. Каждый стандарт оканчивается перечислением обязательных раскрытий по определенным объектам финансового учета, причем перечень раскрытий постоянно увеличивается в соответствии с ростом потребностей в экономической информации.

В результате появления разделов «раскрытия и пояснения» фактически по каждой статье финансовой отчетности такая отчетность позволяет характеризовать не только объем и динамику, но и качество хозяйственной деятельности организации. Таким образом, пользователь получает доступ к информации об условиях, в которых были достигнуты определенные показатели и может экстраполировать их изменения в будущем.

Формированию качественных показателей способствует также концептуальный принцип отражения информации не столько из формальных критериев, сколько из реального экономического содержания. Применение данного положения в практике МСФО значительно повышает качество финансовых показателей.

«...Пессимизм бухгалтеров нейтрализует сверхоптимизм менеджеров и собственников. Предприниматели по своей сути оптимистичны в отношении своих предприятий. Под давлением кредиторов и других пользователей финансовых отчетов бухгалтеры с XIX века постоянно препятствовали отражению этого оптимизма в своих отчетах».

МСФО направлены на выражение самых осторожных оценок хозяйствен­ной деятельности организации. Такой подход придает финансовой информации дополнительную ценность, так как не позволяет формировать у пользователей завышенных ожиданий в отношении хозяйствующего субъекта.

Следствием применения концепции консерватизма является принцип резервирования. Фактически резервы позволяют заранее информировать пользователей о предстоящих расходах и обязательствах. В связи с неопределенностью будущих событий резервирование всегда имеет в своей основе не фактические, а оценочные значения. Следовательно, предоставление информации о резервах дает возможность оценивать компетентность и профессионализм менеджмента компании.

Следствием того, что МСФО носят обобщенный и рекомендательный характер, является их ориентированность на профессиональное суждение. То есть решения многих вопросов должны приниматься непосредственно специалистами данной профессии в конкретных ситуациях. Разнообразие экономических отношений предопределяет разнообразие бухгалтерской практики. Поэтому охватить стандартами все возможные варианты не представляется возможным. МСФО следуют по пути установления общих концептуальных принципов, которым подчинен весь процесс подготовки финансовой отчетности, оставляя выбор конкретных альтернатив на усмотрение бухгалтера.

Рассмотрение МСФО в качестве базы формирования показателей для стратегического анализа подразумевает полное и комплексное применение всей системы для максимального использования заложенных в ней преимуществ. В данном контексте представляется целесообразным рассмотреть процесс формирования отчетности в соответствии с МСФО.

Существует два основных способа получения финансовой информации в формате МСФО:
— в ходе параллельного ведения альтернативного учета;
— в ходе трансформации российской отчетности в отчетность, составленную в соответствии с МСФО.

Рассмотрим преимущества и недостатки каждого из вариантов. В послед­нее время появилось значительное количество «методик перекладки отчетности». Такие технологии сейчас носят массовый характер и доступны для заинтересованных пользователей. Однако необходимо заметить, что в конечном счете они дают только самое общее представление о переклассификации статей отчетности и расчете некоторых показателей. Как было отмечено выше, отчетность по МСФО носит аналитический характер, включая в себя большой объем не только количественной, но и качественной финансовой информации. В результате не существует алгоритма, позволяющего после ввода в систему российских данных получить на выходе данные в международном формате.

Финансовая отчетность представляет собой систему обобщенных данных о финансовом состоянии, результатах деятельности и денежных потоках хозяйствующего субъекта. Соответственно, трансформация финансовой отчетности является перекладкой данных, обобщенных по определенным принципам, в данные, которые, с точки зрения пользователя, должны быть обобщены по совершенно другим критериям. Чем выше уровень обобщения, тем сложнее изменить совокупность финансовой информации и не привести к потере ею необходимых качественных характеристик. То есть если специалист использует для трансформации исключительно итоговые отчетные данные без привлечения дополнительной информации, очень велика вероятность того, что итоговый продукт будет представлять собой перегруппировку поименованных на английском языке статей, оценка содержания которых ничего не даст заинтересованному пользователю. Таким образом, чем выше степень обобщения информации, используемой в качестве базы для трансформации, тем ниже качество полученной отчетности.

Только при использовании множества аналитических регистров, расчетов, а также, безусловно, первичной документации полученная информация будет полной и достоверной в существенных аспектах. Но в случае анализа на уровне первичных документов трансформация отчетности фактически превращается в попытку восстановить по новым принципам всю совокупность учетных данных в короткий срок.

Трансформация отчетности имеет смысл в случае возникновения необходимости оперативного формирования показателей при отсутствии соответствующего подразделения. Такая ситуация обычно имеет место в первые годы перехода хозяйствующего субъекта на составление отчетности по МСФО. Соответственно, компания не обладает возможностью провести пересчет всех прошлых операций и вынуждена делать достаточно грубые корректировки уже сформированных данных. В таком случае во внимание необходимо принять максимум доступной информации при соблюдении принципа рациональности. В условиях, когда трансформация является для компании единственной альтернативой, более продуманным решением будет обращение в аудиторскую компанию, особенно при отсутствии соответствующего опыта у собственных сотрудников. Аудиторскими компаниями разработаны собственные методики, причем скорее не перекладки, а сбора необходимой и достаточной информации для исключения утраты отчетностью пригодности для принятия решений заинтересованными пользователями. В условиях ограниченности времени аудиторы способны максимально использовать информационные ресурсы клиента, сосредоточиваясь на существенных аспектах финансовой информации. Конечно, успех данного процесса зависит также от готовности к сотрудничеству хозяйствующего субъекта.

Однако оптимальным вариантом является изначальная ориентация учет­ной информации на МСФО. Как было сказано выше, международные стандарты опираются на профессиональное суждение. В такой ситуации сотрудники компании, изначально лучше осведомленные об особенностях произведенных хозяйственных операций, способны принять оптимальное решение об их интерпретации в финансовой отчетности.

Важнейшим аргументом в пользу данного метода является ориентация МСФО на последующий долгосрочный анализ и характеристику качественных аспектов хозяйственной деятельности. Создание собственной системы учета, изначально ориентированной на принятие стратегических решений (как менеджментом, так и внешними пользователями) позволяет хозяйствующему субъекту значительно повысить уровень информационной прозрачности и усовершенствовать корпоративное управление.

Традиционная практика информирования инвесторов через ограниченный набор финансовых показателей, представляемых в годовых отчетах, недостаточна для планирования бизнеса и оценки тенденций в развитии компаний. Даже имеющаяся информация требует соответствующим образом структурированных раскрытий и пояснений; кроме того, существует мошенничество и искажение отчетов. Подтверждением вышесказанного стал кризис корпоративной отчетности в США и банкротство ряда крупнейших компаний.

Бухгалтерский учет на предприятии следует рассматривать как инструмент содействия разработке и внедрению деловой стратегии, а корпоративную отчетность — как инструмент оценки эффективности этой стратегии и ее сохранения / изменения. Корпоративные отчеты должны быть увязаны с управленческим учетом, на основе которого принимаются менеджерские решения. Качественные финансовые отчеты акцентируют внимание на тех факторах, которые являются критическими для успеха принятой стратегии. Учет как таковой не является самоцелью, а служит средством для достижения успеха в бизнесе.

Выводы:

1. Недостаточность и несопоставимость информации, приводимой в отчетности, составляемой по национальным стандартам отдельных стран, обусловлены как качественными недостатками самих стандартов, так и расхождениями под влиянием социально-экономических и правовых факторов. Кроме того, государства при установлении специфических требований вынуждены учитывать потребности различных пользователей финансовой отчетности.

2. Финансовая отчетность, представленная в соответствии с МСФО, составляется с использованием единых концептуальных принципов, предусматривающих единые критерии оценки, а также раскрытие достоверной и полной информации. Концептуальные принципы направлены на получение прозрачной картины экономических показателей, характеризующих хозяйственные операции и их результаты.

3. Для проведения результативного анализа необходимо обеспечить сопоставимость информации, предоставить базу для сравнения. МСФО за счет последовательного применения учетных принципов дают возможность оценки деятельности и изменений положения хозяйствующего субъекта во времени. МСФО позволяют пользователям анализировать последствия принятия решений и в определенной степени делать обоснованные прогнозы на будущие периоды.

4. Отчетность включает в себя не только таблицы данных, но и описания фактов, существенных для пользователей этой отчетности. МСФО предъявляют обширные требования к представлению информации. Каждый стандарт оканчивается перечислением обязательных раскрытий по определенным объектам финансового учета, причем перечень раскрытий постоянно увеличивается в соответствии с ростом потребностей в экономической информации.

5. Следствием применения концепции консерватизма является принцип резервирования. Фактически резервы позволяют заранее информировать пользователей о предстоящих расходах и обязательствах. В связи с неопределенностью будущих событий резервирование всегда имеет в своей основе не фактические, а оценочные значения. Следовательно, предоставление информации о резервах дает возможность оценивать компетентность и профессионализм менеджмента компании.

6. Следствием того, что МСФО носят обобщенный и рекомендательный характер, является их ориентированность на профессиональное суждение.

7. Бухгалтерский учет на предприятии следует рассматривать как инструмент содействия разработке и внедрению деловой стратегии, а корпоративную отчетность — как инструмент оценки эффективности этой стратегии и ее сохранения / изменения. Корпоративные отчеты должны быть увязаны с управленческим учетом, на основе которого принимаются менеджерские решения. Качественные финансовые отчеты акцентируют внимание на тех факторах, которые являются критическими для успеха принятой стратегии. Учет как таковой не является самоцелью, а служит средством для достижения успеха в бизнесе.

Также по этой теме: