Опубликовано в журнале "Менеджмент в России и за рубежом" №1 год - 2008
аспирант Калининградского государственного
технического университета
В русский язык термин «риск» пришел из европейских языков: так с греческого языка он означает «утес, скала», в переводе с португальского это значит «скалистый, отвесная скала, опасность». Мореплаватели под этим словом понимали возникающие опасности, грозящие их судам.
Таблица 1
Перевод слова «риск»
Словарь |
Слово |
Перевод на русский язык |
Английский |
Risk |
Риск, отважиться |
Греческий |
Ridsikon, ridsa |
Риск, скала |
Итальянский |
Risiko, Risicare |
Опасность, угроза Лавировать между скалами |
Испанский |
Risco, Riscoso |
Скала, пончик в меду Скалистый, скальный |
Немецкий |
Risico |
Риск, опасность |
Португальский |
Risko I, Risko II |
Черта, черточка, линия горизонта Риск, опасность |
Словацкий |
Riziko |
Риск |
Французский |
Risqe |
Угроза, рисковать, объезжать утес, скалу |
Из словарей узнаем, что «риск» означает: всякую возможность для личности или коллектива, возможную опасность потерь, ситуативную характеристику деятельности, состоящую в неопределенности ее исхода и возможных неблагоприятных последствиях в случаях неуспеха.
Таблица 2
Значение термина «риск»
Словарь |
Значение слова «риск» |
Вебстера |
Опасность, возможность убытка или ущерба |
Ожегова |
1) Возможность опасности |
Даля |
Пускаться наудачу, на неверное дело, наудалую, отважиться, идти на авось, делать что без верного расчета, подвергаться случайности, действовать смело, предприимчиво, надеяться на счастье, ставить на кон |
Бизнес связан с неопределенностью. Оттого риск – неотъемлемая часть жизни хозяйствующего на любом рынке субъекта. Особым образом рисковый характер проявляется в отечественной предпринимательской деятельности, так как в экономике России постоянно трансформируется внешняя среда, сильна теневая экономика, безбоязненно и агрессивно действуют криминальные структуры. В этих сложных условиях многие компании не только выжили, но и процветают; трудно преуменьшить вклад в их процветание современного риск-менеджмента. Риск имеет важное значение в системе менеджмента. Неясность и неуверенность в получении ожидаемого конечного результата его увеличивают. Поэтому необходимы методы оценки рисков и способы уменьшения потерь от различных видов риска.
Выделяются две теории риска – классическая и неоклассическая [1; 2; 3]. В классической теории экономического риска [4] Дж. Милль, и Н.У. Сениор отождествляют его с математическим ожиданием потерь, которые могут произойти в результате выбранного решения. Риск здесь не что иное, как ущерб, который наносится осуществлением данного решения и от выбранной стратегии деятельности. В 30е годы ХХ в. экономисты А. Маршалл и А. Пигу разработали основы иной, неоклассической теории экономического риска. Неоклассический подход определяет риск как вероятность отклонения от поставленных целей. Ее сторонники [5] отмечают, что предприниматель трудится в условиях неопределенности, руководствуется размерами ожидаемой прибыли и величиной ее возможных колебаний. Действия предпринимателя обусловлены концепцией предельной пользы, то есть при одинаковом размере потенциальной прибыли предприниматель выбирает вариант, связанный с меньшим уровнем риска. Дж. Кейнс обратил внимание на такое понятие, как «склонность к риску». Предприниматель может пойти на больший риск, если ожидаемая прибыль от его действий будет большей.
Таблица 3
Различия между классической и неоклассической теориями риска
Классическая теория риска |
Неоклассическая теория риска |
||
Ориентация |
Следствие |
Ориентация |
Следствие |
Вероятность понести убытки |
Отклонение от выбранного решения и стратегии деятельности |
Достижение цели |
Получение ущерба как следствие отклонения от поставленной цели |
Многие экономисты, как отмечает Н.Н. Куницына (1996) [6], связывают понятие риска с опасностью потенциально возможной потери ресурсов, недополучения доходов, дополнительных расходов [7; 8; 9]. Ссылаясь на ряд зарубежных справочно-энциклопедических изданий (Gilpin, 1986; French, 1985; Terry, 1989; Pass, et al. 1988; Bittle, 1985; Moore, 1983), O.H. Голубева (1993) утверждает, что в зарубежной научной литературе риск определяется чаще всего как «шанс ущерба или потери», «вероятность неудачи или потерь, связанная с конкретным направлением действий», «вероятность нежелательного события», «опасность, угроза», «возможность потерь», «неопределенность будущих поступлений» или же «прибыль, рассматриваемая как некоторое вознаграждение за удачное взятие на себя риска». В такого рода определениях понятие «риск» связывается с величиной потерь, в частности, учитывающей вероятность возникновения этих потерь при различных развитиях событий.
Принципиально иной подход к определению риска предложили венгерские экономисты Т. Бачкаи, Д. Мессен, Д. Минко [10]: «Риск не ущерб, наносимый реализацией решения, а возможность отклонения от цели, ради достижения которой принималось решение». А. Альгин [11] определяет риск как деятельность субъектов хозяйственной жизни, связанную с преодолением неопределенности. Некоторые авторы утверждают [12], что под риском следует понимать возможность события, неожиданного для активного субъекта, которое может произойти в период перехода субъекта из данной исходной ситуации к заранее определенной этим субъектом конечной ситуации.
С 30-х годов прошлого столетия начали появляться методики, научные исследования по предсказанию, анализу и мониторингу рисков. Одним из первых на необходимость учета риска и неопределенности при построении экономических моделей указали Джон фон Нейман и Оскар Моргенштерн. В это же время результаты исследований стараются применить на практике [12]. В 1940 г. британские авиационные власти первыми начали собирать статистику авиационных происшествий и катастроф по специально утвержденному стандартному формату. С конца 1940х началось активное слияние страховой науки и исследований в области техногенных рисков. Появилось несколько ассоциаций, институтов, как национальных, так и международных. Очевидно и быстро стал расти поток информации и специальной литературы. В 1950е годы американский департамент обороны осуществил разработку методики оценки надежности электронных компонентов техники, применявшейся в корейской войне. В 1955 г. профессор страхования из Темплского университета Уэйн Снайдер предложил термин «риск-менеджмент». В 1956 г. Рассел Галлахер в 34-м томе «Гарвард Бизнес Ревью» впервые дал описание профессии «риск-менеджер». Начались исследования феномена человеческих ошибок.
Риск-менеджмент (risk-management) – это система управления риском и финансовыми отношениями, возникающими в процессе этого управления [8]. Это целенаправленный поиск, упорная работа по снижению степени риска, которая ориентирована на получение и увеличение прибыли в неопределенной хозяйственной ситуации. Конечная же цель заключается в получении максимальной прибыли при оптимальном соотношении прибыли и риска.
Риск-менеджмент как система управления состоит из двух систем: управляемой подсистемы (объекта управления) и управляющей подсистемы (субъекта управления).
Объектом управления в риск-менеджменте выступают рисковые вложения капитала [8] и экономические отношения между хозяйствующими субъектами при реализации риска. К таким экономическим отношениям относят связи между страхователем и страховщиком, заемщиком и кредитором, между предпринимателями, конкурентами. Субъект управления в риск-менеджменте – группа руководителей (финансовый менеджер, специалист по страхованию и т. д.), которая посредством различных вариантов своих действий осуществляет целенаправленную работу объекта управления. Этот процесс может осуществляться при обмене информацией между субъектом и объектом управления.
Становление риск-менеджмента как новой парадигмы стратегического управления в современном бизнесе относится к середине 1990х годов. Бурное развитие сети Интернет, глобализация, развитие рынка производных инструментов, информационно-технологическое развитие радикально изменили подходы к управлению рисками. До 1990х годов управление рисками осуществлялось только на уровне отдельных лиц, вследствие чего применялся узкоспециализированный, фрагментированной подход к управлению рисками «снизу вверх», который рассматривал все возникающие риски как отдельные, не связанные элементы. За последние годы подходы к управлению рисками изменились [16], что незамедлительно привело к образованию новой модели риск-менеджмента. Она комплексно рассматривает риски всех отделов и направлений деятельности организации. Появилась и возможность получать сопоставимые оценки по всем видам риска.
В середине 1992 г. международными организациями принимается ряд законодательных актов и требований по перспективам ведения бухгалтерской отчетности. Одним из первых разработчиков таких документов была Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission (COSO) [17; 18]. Ею разработан документ «Internal Control – Integrated Framework» (ICIF). В соответствии с данным документом появляется новая структура контроля, в которой главные роли занимают пять взаимосвязанных компонент: контроль за факторами среды; оценка риска; действия контроля; информация и коммуникация; мониторинг. В документе говорится о появлении новой культуры и политики предприятия в области осознания риска всем коллективом предприятия. С ICIF можно вести отсчет жизни риск-менеджмента как новой парадигмы стратегического управления.
Рис. 1. Структурная схема риск-менеджмента
Традиционно риск-менеджмент считался специализированной и обособленной деятельностью, однако новый подход формирует среду, при которой служащие и менеджеры всех уровней заинтересованы участвовать в системе риск-менеджмента.
Таблица 4
Основные черты новой и старой парадигм риск-менеджмента (по [17])
Старая парадигма |
Новая парадигма |
Фрагментированный риск-менеджмент: каждый отдел самостоятельно управляет рисками (в соответствии со своими функциями). Прежде всего это касается бухгалтерии, финансового и ревизионного отделов |
Интегрированный, объединенный риск-менеджмент: управление рисками координируется высшим руководством; каждый сотрудник организации рассматривает риск-менеджмент как часть своей работы |
Эпизодический риск-менеджмент: управление рисками осуществляется тогда, когда менеджеры посчитают это необходимым |
Непрерывный риск-менеджмент: процесс управления рисками непрерывен |
Ограниченный риск-менеджмент: касается прежде всего страхуемых и финансируемых рисков |
Расширенный риск-менеджмент: рассматриваются все риски и возможности их организации |
Источник. Economist Intelligence Unit, Managing Business Risks, 10. Аналогичный анализ представлен в DeLoach, Enterprise-Wide Risk Management, p. 15—16. |
На мой взгляд, термин «стратегический риск-менеджмент» точнее отражает новые тенденции и веяния в современной экономике, так как предвидение развития ситуации дает возможность избежать или снизить риск попадания предприятия в неопределенное состояние, которое в дальнейшем может отразиться на его финансах или репутации [16]. Стратегический риск-менеджмент – это искусство управления риском в неопределенной хозяйственной ситуации, основанное на прогнозировании риска и приемов его снижения [8]. Следовательно, стратегический риск-менеджмент – это целенаправленный поиск, работа по снижению уровня риска, которая ориентирована на получение и увеличение прибыли в неопределенной хозяйственной ситуации. Конечная же цель заключается в получении максимальной прибыли при оптимальном соотношении для предпринимателя прибыли и риска. Стратегический риск-менеджмент интегрирует процесс риск-менеджмента. Схема такого процесса по [19] показана на рисунке 2.
Рис. 2. Процесс стратегического риск-менеджмента на предприятии
На первом этапе предприятие разрабатывает политику в области риска. Политика зависит преимущественно от целей предприятия и от целей риск-менеджмента. К производственно-экономическим целям можно отнести цели технологии, цели рынка, цели продукта, цели качества, а также финансовые цели (начисление процентов капитала, экономичность).
Целями риск-менеджмента являются:
— обеспечение сохранности целей предприятия;
— обеспечение сохранности успеха предприятия;
— снижение издержек риска.
После установления целей риск-менеджмента руководство предприятия должно стать самой высокой инстанцией в исполнении стратегии риск-менеджмента. Целью стратегического риск-менеджмента является осознание риска как элемента культуры предприятия. Оперативный риск-менеджмент содержит процесс систематического и текущего анализа риска предприятия и жизнедеятельности. В ходе работы предприятия риски определяются и анализируются. После анализа необходимо получить максимально возможную информацию о стадиях роста и тенденциях развития рисковой ситуации на предприятии. Информационная задача – это самая трудная фаза в процессе риск-менеджмента и одновременно одна из завершающих стадий риск-менеджмента. Необходимо организовать и наладить систематический, ориентированный на процесс риск-менеджмента образ действий всех служащих предприятия.
Особенностью «рисковых ситуаций» в настоящее время [20] является значительное место, отводимое экономико-математическим методам <1>, которые позволяют количественно измерить рисковые факторы. Экономико-математические методы и модели позволяют имитировать хозяйственные ситуации и давать оценку последствиям, обходясь без дорогостоящих и опасных экспериментов. Имитационные модели позволяют моделировать и прогнозировать распределение риска, что дает оперативный простор для анализа и проработки возможных узких мест с целью их покрытия. Кроме того, такие программы имеют простой, удобный и понятный интерфейс. Следовательно, это ведет к улучшению процесса принятия решений, так как в этом случае у всех сотрудников сохраняется общее стратегическое представление о рисках и не теряются из виду детали. При этом решающую роль играют эвристические методы с использованием экспертных оценок.
<1> К ним относятся теория игр; имитационные методы и модели; теория графов; особое место в настоящее время стало отводиться и эконометрическая методам. В составе аналитических расчетов задействованы также приемы факторного анализа, балансовых методов, теория вероятностей.
Предпринимательская среда с большой охотой использует риск-менеджмент. Появились отделы риск-менеджмента в компаниях, есть служащие, которые работают в должности риск-менеджер. У рискменеджмента большое будущее.
ЛИТЕРАТУРА
1. |
Вейл П. Искусство менеджмента: Новые идеи для мира хаотичных перемен. – М.: Новости, 1993. |
2. |
Воротина Л., Берман П. Менеджмент, предпринимательская деятельность в рыночной экономике. – Гамбург, 1992. |
3. |
Чернова Г.В. Анализ коммерческого риска. – М.: Финансы и статистика, 1998. |
4. |
Макконнел К.Р., Брю С.Л. Экономикс. – М.: Республика, 1992. |
5. |
Рейлян Я.Р. Аналитическая основа принятия управленческих решений. – М.: Финансы и статистика, 1989. |
6. |
Качалов Р.М. Управление хозяйственным риском. – М.: Наука, 2002. |
7. |
Абчук В.А. Принятие решений в условиях неполной информации. Л.: Наука, 1986. |
8. |
Балабанов И.Т. риск-менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 1996. |
9. |
Лапуста М.Г., Шарнецкова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности. М.: Инфра-М, 1998. |
10. |
Бачкаи Т., Мессен Д., Мико Д. Хозяйственный риск и методы его измерения. – М.: Экономика, 1979. |
11. |
Альгин А.П. Грани экономического риска. – М.: Знание, 1991. |
12. |
Вяткин В.Н. Риск-менеджмент: Учебник / В.Н. Вяткин, И.В. Вяткин, В.А. Гамза, Ю.Ю. Екатеринославский, Дж. Дж. Хэмптон. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и Ко», 2003. |
13. |
Черкасов В.В. Проблемы риска в управленческой деятельности. – М.: Рефлбук; К.: Веклер, 2002. |
14. |
Малашихина Н.Н., Белокрылова О.С. Риск-менеджмент: Учебное пособие. – Ростов н/Д: Феникс, 2004. |
15. |
Тэпман Л.Н. Риски в экономике. – М.: ЮНИТИДАНА, 2002. |
16. |
Поляков Р.К. Новая парадигма риск-менеджмента: стратегический подход. Economics and management – 2004. International conference proceedings. Volume 1. – Kaunas: Kaunas technological university, 2004. |
17. |
Бартон Комплексный подход к риск-менеджменту: стоит ли этим заниматься.М.: ИД «Вильямс», 2003. |
18. |
Материалы сайта www.iia-ru.ru/publication/st11.html |
19. |
Материалы сайта www.risknet.de/Risk_Management/risk_management.html |
20. |
Самойлова Л.Б., Поляков Р.К. О целесообразности применения экономи-коматематических и эконометрических методов к системе риск-менеджмент. Economics and management – 2003. International conference proceedings. Volume 4. – Kaunas: Kaunas technological university, 2003. |